Байден может обрушить добычу нефти в США
Работа нефтяных станков — качалок
Кредиторы больше не верят в сланцевую индустрию США
ВОЗВРАТ К ПАРИЖСКОМУ СОГЛАШЕНИЮ
Байден, в случае его избрания на пост президента, намерен возобновить участие США в Парижском соглашении по климату. Это соглашение предусматривает сокращение выбросов парниковых газов – углекислого газа и метана – промышленными предприятиями с целью предотвращения глобального потепления. США стали участником Парижского соглашения, когда президентом был Барак Обама, а вице-президентом – Джо Байден. После избрания президентом Дональда Трампа США вышли из этого соглашения, поскольку оно, по словам нового хозяина Белого дома, наносит ущерб экономике и не позволяет «сделать Америку снова великой».
Во время предвыборной компании Байден обещал, что США к 2035 году добьются снижения выбросов парниковых газов до нулевой отметки. Большинство западных экспертов считают, что эта цель достижима, только если демократы получат большинство в Конгрессе.
Байден и его команда убеждены, что изменение климата представляет угрозу планете, а отказ от ископаемых видов топлива выгоден американской экономике, если США станут лидером в области разработки технологий производства чистой энергии.
Во время нахождения Трампа в Белом доме были отменены почти все экологические ограничения, которые препятствовали развитию нефтегазовой отрасли, в том числе требования Агентства по защите окружающей среды США, направленные на снижение вредных выбросов автомобильного транспорта. Кроме того, во время администрации Обамы был принят План развития чистой энергетики, который подразумевает снижение выбросов углекислого газа при производстве электроэнергии. По разным оценкам, на автомобильный транспорт и тепловые электростанции приходится около половины выбросов парниковых газов.
В отличие от европейских компаний американские нефтегазовые гиганты – ExxonMobil и Chevron – продолжают добывать ископаемое топливо.
Администрация Трампа создала максимально благоприятные условия для американских нефтегазовых компаний, прежде всего сланцевых, что обеспечило стабильный рост добычи. В сентябре 2019 года США стали крупнейшей нефтедобывающей державой, опередив Саудовскую Аравию и Россию.
ЗАПРЕТ БУРЕНИЯ
Но теперь многое может измениться. Помимо возобновления участия США в Парижском соглашении, Байден намерен запретить бурение на территориях федерального подчинения – на суше и на шельфе.
По оценкам Министерства внутренних дел США, в 2019 году в пределах федеральных территорий добыча нефти составила около 3 млн барр./сут., а газа – 13,2 млрд куб. футов/сут., что составляет четверть всей нефти и одну восьмую всего газа США. Запрет на проведение бурения означает, что добыча нефти и газа в пределах федеральных территорий в течение нескольких лет прекратится полностью.
По оценкам Эда Крукса, вице-президента американского подразделения консалтинговой компании Wood Mackenzie, негативные последствия запрета на бурение в федеральных водах будут более существенными, чем на суше.
«Если будет введен полный запрет на выдачу новых разрешений на бурение, то к 2035 году добыча нефти и газа на шельфе сократится на 30%», — считает Крукс.
По официальным данным, в 2019 году выручка от добычи нефти и газа на федеральных территориях составила около $12 млрд. Полученные средства распределятся между Казначейством, штатами, индейскими организациями и экологическим фондами.
План Байдена по борьбе с изменениями климата и сокращение выбросов парниковых газов до нулевой отметки подразумевают значительный рост инвестиций в ВИЭ. Однако руководители нефтяных компаний уверены, что Байдену придется умерить свои амбиции, особенно если республиканцы сохранят большинство в Сенате – верхней палате Конгресса.
Переход к чистой энергетике и снижение выбросов до нулевой отметки не произойдут в течение дня. Давать обещания легче, чем осуществить переход к ВИЭ. Байдену и его команде придется учитывать потребности американской экономики в дешевых энергоносителях и огромные средства, которые потребуются на переход к ВИЭ.
Чем рискует рынок нефти, если ОПЕК+ сделает неверный шаг по квотам
Во время предвыборной компании распространялись слухи о возможном полном запрете проведения гидроразрыва пласта (ГРП), но сейчас об этом речь не идет. Более трех четвертей американской нефти добывается на сланцевых структурах. Добывать сланцевую нефть без ГРП невозможно. Запрет ГРП привел бы к обвалу добычи нефти и газа в США.
Однако существуют опасения, что при Байдене сократятся инвестиции в разработку сланцевых структур, что приведет к значительному снижению добычи. В отличие от Трампа, который проводил политику поддержки реального сектора экономики – нефтегазовой отрасли в первую очередь – Байден во время предвыборных дебатов открыто заявил, что он «выступает против субсидий для нефтегазовых компаний».
Победа Байдена значительно снизит привлекательность сланцевых компаний, которые обременены огромными долгами, для потенциальных инвесторов и кредиторов, несмотря на падение их стоимости.
Ранее эксперты прогнозировали поглощение сланцевых компаний нефтегазовыми гигантами – вертикально-интегрированными компаниями такими, как ExxonMobil и Chevron. Однако после падения цен в марте 2020 года нефтегазовые гиганты понесли огромные убытки и сами оказались в сложном финансовом положении. Капитализация ExxonMobil снизилась настолько, что эта компания была исключена из индекса Dow Jones Industrial Average. Более того, Chevron опередила ExxonMobil – некогда лидера американского фондового рынка– и стала самой дорогой нефтяной компанией США.
Из крупных компаний только ConocoPhillips решилась приобрести подешевевшие сланцевые активы. В прошлом месяце эта компания объявила о «слиянии» с Concho Resources. Закрытие сделки ожидается в первом квартале следующего года. Однако ConocoPhillips – третья крупнейшая нефтяная компания США – не является вертикально-интегрированной компанией, поскольку владеет только добывающими активами. Многие западные эксперты сомневаются в экономической целесообразности покупки Concho Resources. Эти сомнения только усилились после президентских выборов в США.
Крупнейшие нефтяные компании теряют интерес к сланцевым активам. В начале ноября ExxonMobil объявила о грядущем списании сланцевых активов на $30 млрд. Chevron продал все свои газовые активы на сланцевой структуре Appalachia компании EQT – крупнейшему производителю природного газа в США и новому «чемпиону Америки» в нефтегазовой отрасли.
Разворот Байдена к ВИЭ, требование сократить выброс парниковых газов и прекращение субсидирования нефтяных компаний приведет к обвалу добычи сланцевой нефти и газа. Выживут только те сланцевые компании, которые способны генерировать положительный денежный поток в условиях низких цен на энергоносители, а таких совсем немного – менее четверти.
Если Байден станет президентом, то крупные американские компании окончательно потеряют интерес к сланцевым активам в Северной Америке. При этом они демонстрируют готовность инвестировать в разработку месторождений обычной нефти за рубежом, где экологические требования не такие жесткие как в США. В октябре ExxonMobil принял окончательное инвестиционное решение, необходимое для разработки открытых в последние два года месторождений на шельфе Гайаны. Chevron также отдает приоритет развитию проектов по добыче нефти за рубежом, а не в США.
ТРЕЙДЕРЫ В ОЖИДАНИИ
Западные нефтяные компании уже провели масштабное сокращение штатов и капитальные затраты. Нефтяники вынуждены распродавать добывающие активы и НПЗ более, чем на $110 млрд для снижения долговой нагрузки и уменьшения выбросов углекислого газа.
На смену нефтегазовым гигантам приходят международные трейдеры – компании, специализирующиеся на торговле сырьевыми активами.
После прихода Байдена к власти нефтяные цены могут снизиться из-за увеличения предложения, если демократы отменят санкции против Ирана, как это сделал в свое время Обама. Однако эксперты уверены, что в долгосрочной перспективе политика Байдена приведет к снижению предложения и подорожанию энергоносителей.
Падение цены на нефть во время инфекции коронавируса стало причиной уменьшения инвестиций в разведку и разработку новых месторождений углеводородов. Разработка новых месторождений необходима, чтобы компенсировать снижение добычи на зрелых месторождениях, но при администрации Байдена это будет крайне затруднительно.
«Это (уменьшение инвестиций – прим. ред.) уже происходит в Европе, там средств выделяется все меньше. В США может произойти то же самое», — заявил на прошлой неделе Рассел Харди, глава крупнейшего международного трейдера Vitol.
В июле этого года Vitol основал компанию Vencer Energy с целью приобретения добывающих активов в США – в первую очередь обанкротившихся или находящихся на грани банкротства сланцевых компаний.
«Пока ничего не происходит. Просто появилась возможность приобрести активы. Ощущается нехватка средств, поэтому владельцы некоторых активов должны смениться», — говорит Харди. 
Под нефтяным прессом. Россию ждет новое испытание на прочность
Однако Vitol не спешит с приобретением активов. Харди считает, что покупка сланцевых компаний начнется ближе к концу 2021 года. Неторопливость Vitol объяснима. По оценке консалтинговой компании Rystad Energy, после падения обвала нефтяных цен стоимость лицензионных участков в пределах Permian Basin – крупнейшей и наиболее перспективной сланцевой структуры США, где добывается более трети всей американской нефти – упала на 67%. При Байдене сланцевые активы подешевеют еще больше.
Помимо Vitol, принять участие в распродаже сланцевых активов могут другие трейдеры мирового уровня – Gunvor, Mercuria, Glencore. Но трейдеры намерены покупать только перспективные компании, которые способны обеспечить доход на вложенный капитал. Принцип «добыча любой ценой» для них неприемлем.
Топ-20 иностранных инвесторов, которые по душе белорусским властям
Министерство экономики вынесло на общественное обсуждение проект постановления Совмина о Совете по иностранным инвестициям. Этот совещательный орган призван перезагрузить взаимодействие Беларуси с зарубежными бизнесменами. Впрочем, стороны не собираются спешить c этим вопросом — первое заседание совета пройдет после президентских выборов в Беларуси.
Создание новой структуры, которая заменит действующий Консультативный совет по иностранным инвестициям (КСИИ) при правительстве, начали обсуждать еще в 2019 году. Подобные советы функционируют в Казахстане, Грузии и Украине и их поддерживает Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР), один из крупных инвесторов в белорусскую экономику. В перечисленных странах Советы по иностранным инвестициям возглавляют высшие должностные лица, которые выступают в роли их руководителей. Предполагалось, что белорусский президент станет председателем нового Совета по иностранным инвестициям
Власти Беларуси заинтересованы в приходе новых иностранных инвесторов, поэтому активно взялись за создание новой структуры и даже назначили дату первого заседания совета на 7 февраля . Но потом что-то пошло не так. Президент ЕБРР Сума Чакрабарти побывал в первой декаде февраля в Минске и заявил о переносе заседания совета. Как стало известно TUT.BY, «заседание перенесли, потому что оно не было подготовлено должным образом». «По сути людям нечего было показать», — сказал источник.
Совету выделят грант
Впрочем, вынесенный на общественное обсуждение проект постановления Совмина «О Совете по иностранным инвестициям» дает понимание, как он будет функционировать.
Фото: Reuters
В проекте положения говорится, что совет создан для обсуждения стратегических вопросов формирования благоприятного инвестиционного климата и улучшения условий осуществления инвестиций в стране. Он должен содействовать привлечению иностранных инвестиций, вырабатывать рекомендации по формированию и улучшению инвестклимата, формировать стратегические инициативы и предложения по направлениям инвестиций.
Совет сможет приглашать представителей госорганов для участия в своей работе, а также экспертов и консультантов.
Заседания совета предлагается проводить не реже одного раза в год.
Ожидается, что финансировать деятельность нового совета будет Европейский банк реконструкции и развития, который выделит трехлетний грант. Правительство Беларуси предоставит офис для секретариата совета в помещении «Национального агентства инвестиций и приватизации». Интересно, что в проекте документе говорится, что сейчас ведется работа по объединению НАИП с Белорусским фондом финансовой поддержки предпринимателей в госучреждение «Национальное агентство развития».
Планируется, что совет возглавит премьер-министр Беларуси Сергей Румас, а сопредседателем станет президент ЕБРР Сума Чакрабарти. Будет ли сам Чакрабарти неизвестно, потому что летом текущего года он покидает пост президента ЕБРР.
Белорусскую часть составят председатель Совета Республики Наталья Кочанова, председатель Палаты представителей Владимир Андрейченко, зампред правления Нацбанка Дмитрий Калечиц, министр иностранных дел Владимир Макей, министр финансов Максим Ермолович, министр экономики Александр Червяков.
Что касается иностранных инвесторов, то их условно можно разделить на две группы: одни имеют активы в Беларуси, для других белорусский рынок является весомым и интересным с точки зрения продаж.
Кого предлагается включить в совет?
В проекте документа есть оговорка, что в состав совета будут включать бизнесменов или топ-менеджеров «при наличии положительной деловой репутации у представляемых ими организаций». Оценку выполнения этого условия применительно к 20 нижеперечисленным компаниям оставим на откуп читателей. Пока тут констатируем факты.
Операционный и финансовый директор группы компаний «Яндекс» Грегори Абовский
Фото: Семен Кац/Inc.
Известный российский поисковик запустил свой портал с белорусским доменом в 2010 году. «Яндекс» активно наращивает команду в Минске, где находится центр разработки и рекламный отдел. За прошедшие годы «Яндекс» стал мультипорталом, который в настоящее время предоставляет множество сервисов. На белорусском рынке последнее время на лидирующие позиции выбился сервис «такси», чем вызвал неоднозначную реакцию рынка и госорганов.
Председатель правления Евразийского банка развития Андрей Бельянинов
ЕАБР учрежден Арменией, Беларусью, Казахстаном, Кыргызстаном, Россией и Таджикистаном. В структуре инвестпортфеля банка Беларусь занимает третье место после России и Казахстана с долей 10,5%. На 2020 год у ЕАБР стоит задача нарастить кредитный портфель в Беларуси в 2 раза до 1 млрд долларов. И задел для этого уже сделан. Недавно «Беларуськалий» получил кредит на 400 млн долларов.
Директор по странам Центральной Европы IKEA Катажина Вархал
По данным на сентябрь 2019 года, в Беларуси работают 12 компаний-поставщиков для шведского концерна IKEA, который закупал продукции на 150 млн евро. IKEA намеревалась к 2021 году нарастить поставки товаров белорусского производства до 300 млн евро. Произведенные под заказ в Беларуси мебель, текстиль, аксессуары реализуются в магазинах IKEA по всему миру. Правда, вот магазина в Беларуси шведский гигант так до сих пор не открыл.
Гендиректор компании по развитию китайского-белорусского индустриального парка «Великого камня» Янь Ган
Политическое сотрудничество Минска и Пекина вылилось в парк «Великий камень» под Минском. Сейчас в нем зарегистрировано 60 резидентов, а инвестиции в реализацию проекта превысили 550 миллионов долларов.
Председатель правления «Сбербанка России» Герман Греф
Крупнейшему банку России принадлежит в Беларуси БПС-Сбербанк. В белорусской банковской системе он занимает 4-е место по размеру активов.
Фото: Reuters
Кроме того, Сбербанк России развивает в Беларуси IT-направление («Сервис Деск»), страхование (ТАСК), является совладельцем двух крупных недостроенных гостиничных комплексов в Минске (не-Kempinski и «Хаяйтт»). Но самое главное — к Герману Грефу хорошо относится Александр Лукашенко.
Глава группы компаний «Сафмар» Михаил Гуцериев
Первая реакция на упоминание российского бизнесмена Михаила Гуцериева в связке с Беларусью — это его дружба с Александром Лукашенко. Сейчас миллиардер строит под Любанью калийный комбинат, а до этого возвел в Минске гостиницу, авиатерминал, перерабатывал нефть на белорусских НПЗ и инвестировал в ИТ-компании.
Председатель совета директоров «Эпам Системз» Аркадий Добкин
В 1993 году Аркадий Добкин и его минский товарищ Леонид Лознер создали айтишную фирму, которая со временем превратилась в крупного мирового производителя программного обеспечения. По данным за 2019 год, в штате EPAM Systems работают свыше 30 тысяч человек. Треть из них трудится в Беларуси. Центр разработки EPAM является крупнейшим резидентом Парка высоких технологий. Сам Добкин — частный участник всевозможных белорусских инвестфорумов.
Финдиректор SAP по Европе Питер Дэвид
Немецкая SAP — мировой лидер на рынке корпоративных приложений. Ее сервисами и услугами пользуется ряд белорусских компаний. Могло быть и больше, если бы не цена.
Хозяин концерна «Кроноспан» Питер Кайндл
Kronospan — транснациональная корпорация с австрийскими корнями, специализирующаяся на деревообработке. С 2012 по 2016 год «Кроноспан» инвестировал в белорусские проекты в сфере деревообработки не одну сотню миллионов долларов. На эти объекты приходится почти 20% от общего объема выпуска продукции деревообработки в Беларуси и 25% экспорта.
Старший вице-президент Danone в странах СНГ и Ближнего Востока Чарли Каппетти
Французский гигант вместе с белорусским государством развивает молочные компании «Данон Шклов» и «Данон Пружаны». Недавно стало известно, что Danone хочет полностью приватизировать Шкловский маслодельный завод, на базе которого разместили свое производство. Лукашенко поручил губернатору Могилевской области подробно изучить работу обоих заводов. Власти подумают об их объединении.
Гендиректор, управляющий группы Knauff Восточная Европа и СНГ Янис Краулис
В 2017 году этот немецкий гигант вместе с российскими партнерами стал совладельцем «Белгипса». Инвесторы построил новый завод в Гатово под Минском.
Управляющий партнер «Эрнст энд Янг» Павел Лащенко
Ernst & Young (EY) — одна из big four аудиторских компаний мира. Лащенко уже давно возглавляет ее белорусский офис. Он также поддерживает хорошие отношения с властями и проводит конкурс « Предприниматель года » в Беларуси.
Исполнительный директор, вице-президент Carlsberg Group по региону Восточная Европа Ларс Леманн
Carlsberg Group владеет минским пивзаводом «Аливария». Ларс Леманн руководит российской «Балтикой», которую также контролирует датский холдинг. По данным самой компании, доля брендов из портфеля Carlsberg Group составляет свыше 30% белорусского рынка.
Президент Siemens в России, Беларуси, Казахстане и Центральной Азии Александр Либеров
Представительство Siemens работает в Беларуси с 1995 года. Немецкая компания стала одним из крупнейших поставщиков оборудования и решений на белорусские предприятия, удерживает лидирующие позиции в промышленности, энергетике и здравоохранении. Siemens также поддерживает Белорусские инвестфорумы «для создания диалога между бизнесом и политикой», говорится на сайте компании.
Председатель совета директоров ВМГ Холдингз Сигитас Паулаускас
Литовский холдинг ВМГ создал в СЭЗ «Могилев» три крупных производства: ДСП, фанеры и гнутоклееных деталей, мебели. В Борисове действует предприятие холдинга «СВУДС экспорт», это крупнейшее в стране лесопильное производство. Основным кредитором проектов ВМГ в Беларуси выступает ЕБРР. Паулаускас вложил в белорусские проекты около 200 млн евро.
Гендиректор «Нестле Россия» Мартиал Ролланд
Транснациональная компания Nestle открыла представительство в Минске в 2001 году. Но работает идет через Россию. Сейчас «Нестле» в Беларуси занимает ключевые позиции на рынке растворимого кофе и шоколада.
Руководитель региона компании «Рош» Адриано Треве
Швейкарский фармхолдинг Roche планирует создать в Беларуси производство лекарственных препаратов. Об этом стало известно после недавней встречи Адриано Треве с вице-премьером Игорем Петришенко. Пока Roche поставляет лекарства в Беларусь через местные компании.
Директор «Бел Хуавей Технолоджис» Фу Хаоюй
Белорусский офис китайской корпорации Huawei — «БелХуавэй Технолоджис» — открыт в 2007 году. За прошедшее время компания стал один из крупных дистрибуторов телекоммуникационного оборудования на белорусский рынок. Помимо того в рознице смартфоны Huawei застолбили место под солнцем. «Бел Хуавэй Технолоджис» стало первым резидентом Китайско-белорусского индустриального парка «Великий камень».
Хозяин швейцарского холдинга Stadler Петер Шпулер
Фото: president.gov.by
Stadler создали в Фаниполе производство электротранспорта. Этот проект считается из одним из показательных случаев, которые произошли с иностранным капиталом в Беларуси в последние годы.
Председатель правления Raiffeisen Bank Иоханн Штробль
Raiffeisen Bank принадлежит Приорбанк — крупнейший банк Беларуси с западным капиталом.
Инвесторов соберут после выборов
По информации TUT.BY, этот список предварительный, еще не все потенциальные кандидаты подтвердили свое участие. Поэтому персональный состав иностранных инвесторов может быть скорректирован.
Первое заседание совета планируется провести в середине сентября. Дата выбрана по нескольким причинам. К тому времени в Беларуси должны пройти президентские выборы, которые покажут, что «в стране все спокойно, с кем надо работать», рассказал TUT.BY источник, знакомый с обсуждением создания совета.
Плюс к этому Минск должен на практике продемонстрировать заинтересованность в приходе инвесторов. В мае в Лондоне намечено провести форум для иностранных бизнесменов по возможностям инвестирования в Беларусь. Плюс белорусским властям надо заключить сделки с инвесторами. Как минимум речь идет о продаже ЕБРР миноритарного пакета акций «Белинвестбанка».
Что касается приезда в Минск инвесторов, то создатели совета собираются «забронировать» крупных бизнесменов, которые приедут в Киев в сентябре на Ежегодную встречу Ялтинской Европейской Стратегии (YES). Это довольно престижный форум, который основал в 2004 году украинский бизнесмен Виктор Пинчук для обсуждения европейского будущего Украины в глобальном контексте. До 2014 года форум проходил в Ливадийском дворце в Ялте. После оккупации Крыма встречи перенесены в Киев. «У Минска будет хорошая возможность с точки зрения логистики пригласить к себе известных инвесторов и продемонстрировать имеющийся потенциал», — считают организаторы Совета по иностранным инвестициям.
Ранее главный экономист ЕБРР Беата Яворчик говорила , что у Беларуси «есть хорошая возможность заявить о себе новым инвесторам, что вы готовы приглашать к себе инвесторов не по политическим, а по сугубо экономическим соображениям». Она посоветовала рассматривать прямые иностранные инвестиции «не просто как приток капитала, а привлечения ноу-хау, новых знаний».
Как законно осуществить бизнес инвестиции за рубежом?
В настоящей статье, мы хотели бы рассмотреть вопросы, связанные с инвестициями за рубежом в том смысле, как сделать так, чтобы ваши зарубежные инвестиции не были поводом для вменения вам штрафов за нарушение налогового и/или валютного законодательства России.
Вопрос не простой, т.к. Закон № 173-ФЗ “О валютном регулировании и валютном контроле” и особенно Налоговый Кодекс РФ, по состоянию на конец 2019 года, являются жесткими документами в отношении бизнеса и предпринимателей, способными обложить зарубежную предпринимательскую деятельность большими штрафами или даже привести к уголовному преследованию.
В первую очередь, нужно отметить такой момент: если вы не хотели бы отчитываться о вашей зарубежной предпринимательской деятельности в России, то следует рассмотреть 3 стратегии развития вашего будущего бизнес проекта:
- Постарайтесь исключить из будущего вашего участия в зарубежном бизнесе владение вами лично долей равной или более 25% данной иностранной компании. Более того, если члены вашей семьи также участвуют в вашей проекте, то сократите общее участие российских граждан менее 50% а отдельных членов вашей семьи сделайте менее 10%. Можно назвать данные цифры максимальной долей комфортного владения зарубежной компанией.
- Постарайтесь не получать годовую выручку на счета зарубежной компании, вовлеченной в ваш иностранный бизнес, сумму, превышающую валютный эквивалент 10 млн. рублей.
- Продумайте возможность для работы и жизни вне территории России более 183-х дней в течение календарного года. В этом случае вы потеряете статус налогового резидента РФ и можете не отчитываться о ваших иностранных счетах и компаниях перед ФНС РФ. Кроме того, как валютный резидент РФ, вы получите льготу по выполнению валютного законодательства и не будете обязаны соблюдать все его требования.
Потеря статуса налогового резидента не означает, что вы не обязаны платить налоги в РФ. Вы не обязаны платить только те налоги, которые вы получите вне территории Российской Федерации. Если же, источник ваших доходов будет находиться здесь, то вы будет платить НДФЛ по ставке 30% как иностранный налоговый резидент. Не нужно об этом забывать, чтобы не нарваться на неприятности со стороны налоговых органов РФ.
Данные простые правила структуризации собственности и прибыли иностранной компании, наравне с вашим валютным статусом, позволят вам не отчитываться перед налоговыми органами о вашей зарубежной предпринимательской деятельности.
В случае, если вы не будете задействовать в своей иностранной бизнес активности средства со счетов российских банков, то и валютное законодательство России вас не будет волновать.
Признаем, что это уже сложнее, т.к. средства нужны и внутри страны и за её пределами, но прелесть международной деятельности заключается в том, что эти потоки можно регулировать и желательно не перемешивать. В этом случае, у вас будут все шансы использовать российскую банковскую систему по мере необходимости, прагматично и без фанатизма.
Как можно законно вывести средства за рубеж без нарушения законодательства?
Этот вопрос часто задают читатели нашего портала. Конечно, универсального средства на все случаи не существует, но есть конкретные методы, которые могут быть использованы в вашем случае. Давайте рассматривать этот вопрос в логике ситуации, когда вам нужны средства на зарубежный бизнес проект в иностранном банке. Все остальные задачи мы пока оставим в стороне.
Первое о чем нужно подумать, это о стране, в которой будет зарегистрирована ваша компания, а также той стране, куда будут переводиться средства, ведь это не обязательно будет одно и тоже место. От этого может многое зависеть, но если вы уже точно знаете, где у вас будет зарегистрирована иностранная компания, к деятельности которой вы будете иметь отношение, то рекомендуем вам первое что сделать, это проанализировать вашу структуру акционеров и понять, откуда будут браться средства на вашу деятельность. Возможно, вам покажется это странным вопросом, но мы упоминаем об этом потому, что это крайне важно как для вас, так и для иностранного банка, в котором будет открыт счет зарубежной компании.
Методы формирования начального капитала могут быть разными. От добровольных пожертвований, сделанных на онлайн платформах краудфандинга нерезидентами других стран, до личных сбережений, напрямую перечисленных с вашего иностранного счета (помним о максимально комфортной доле владения зарубежной компанией).
Можно также сделать займ от физического лица на зарубежную компанию, зарегистрированную в стране, не находящуюся в черном списке ФНС России. В противном случае, это будет маркером для налоговых органов для подробного запроса о вашем участии в данной компании с целью взимания с вас НДФЛ в размере 13% на всю сумму нераспределенной прибыли зарубежной компании, к коей они могут отнести просто остатки на счете данной компании на конец года, а также начислят штрафы за неуплату (20%) и за неуведомление о наличии у вас контролируемой иностранной компании (50 тыс руб).
Если же говорить о российском юридическом лице, осуществляющем инвестиции, то здесь способы должны согласоваться с вашими целями относительно последующей судьбы данного актива. То есть можно сделать открытую инвестицию и платить все налоги с получаемой прибыли, а можно использовать иные способы выведения валютных средств за рубеж. Напомним, что вопрос не стоит так, чтобы вы делали это для уклонения от уплаты налогов, а вопрос заключается в том, как сделать инвестирование в зарубежный бизнес проект законным, но при этом, оказаться вне прямого регулирования со стороны российского налогового и валютного законодательства.
Основные проблемы заключаются в получении дохода в валюте на иностранные счета, открытые резидентами РФ в зарубежных банках. Зачисление любой прибыли от продажи доли, ценных бумаг или дивидендов являются незаконными операциями. Весь такой доход нужно провести изначально через российский банк, уплатить с него соответствующие налоги и только потом их можно опять перевести на ваш зарубежный счет. В принципе в этом нет ничего страшного, кроме потери времени и банковских издержек. Зато налоговая служба останется довольной.
Ситуация с прозрачностью банковской системы для фискальных органов постоянно ухудшается для нарушителей законов и участников внешнеторговой деятельности, которые размывают прибыль и агрессивно используют возможности по выводу прибыли от налогообложения. В 2020-м году не будет спасать и открытие счетов в зарубежных платежных системах, т.к. о них также необходимо сообщать в налоговые органы РФ.
Ниже мы приводим некоторые способы вывода средств за рубеж для финансирования зарубежных проектов, которые активно использовались ранее, с нашими комментариями по поводу того, насколько они останутся актуальными в 2020-м году.
Оплата услуг иностранной компании. Данный вид вывода валютных средств для инвестирования за рубежом должен подразумевать наличие прибыли в России, а также реальных услугах, которые можно было бы оказать вашей российской компании со стороны зарубежного партнера. Это могут быть проектные, аудиторские, консалтинговые или маркетинговые услуги. Однако следует понимать, что подобные услуги будут жестко контролироваться со стороны фискальных органов. Поэтому документально и фактически, данные операции должны иметь сильное сопровождение. В случае успешной защиты данных операции от претензий со стороны налоговых органов, вы получите вычет по налогообложению и свободные средства на зарубежной компании. Данный вид операций является рискованным, но применимым при сильной финансовой и профессиональной экспертизе соответствующих сотрудников;
– реальный экспорт товаров с участием российской компании. Данный способ работы с зарубежными активами крайне опасен в 2020 году тем, что подобная деятельность будет непременно отслежена налоговыми органами за счет автоматического обмена финансовой информацией, если она ведется с компаниями, зарегистрированными в оффшорных странах, которые опубликованы на сайте ФНС РФ. Это не значит, что нельзя заниматься экспортно-импортными операциями вообще. Но, это нужно делать крайне осторожно и желательно без работы напрямую с компаниями, зарегистрированными на Кипре, Британских Вирджинских Островах или острове Мэн.
Займы иностранным компаниям. Этот тип осуществления инвестиций проблематичен тем, что есть прямой запрет возврата средств займа на иностранный счет налогового резидента РФ. Т.е. если этот возврат осуществлять без прибыли на счет, открытый в российском банке, то проблем не будет. Особенно, если это делать не через 10 лет, а в течение 6-11 месяцев. Получится, что вы давали средства на время, но не получили прибыли оговоренную по условиям займа от нерезидента. В условиях современного конкурентного международного рынка — это нормально и не вызовет особых вопросов к подобным операциям. Однако средства, заработанные за это время уже могут быть использованы в вашем зарубежном проекте. Причем, если ваша доля участия в нем будет оставаться на комфортном уровне, то это не вызовет каких-либо проблем.
Лизинг для покупки импортного оборудования. Данный вид осуществления зарубежных инвестиций может быть использован только там, где есть необходимость в транспорте или оборудовании на территории России. То есть вы приобретаете оборудование в лизинг у компании, зарегистрированной в стране с обычным налогообложением. Далее эта компания закупает оборудование у зарубежных партнеров и поставляет его в Россию. Главное, чтобы данное оборудование не было стандартным с устоявшимися ценами. В противном случае, может быть доказано, что имело место завышение цен не в пользу покупающей стороны. Если же речь идет о нестандартном оборудовании и есть договоренность с производителем о том, что возможно подтверждение о данном уровне издержек с его стороны, то особых проблем не будет. Таким образом можно аккумулировать необходимые средства для старта независимого международного бизнес проекта.
Транспортные и строительные услуги. Данный вид издержек на иностранных заказчиков был весьма распространен в начале нулевых годов в качестве метода для вывода средств для совершения иностранных инвестиций. Однако, он является специфичным только для данного типа услуг и будет также контролируем со стороны фискальных органов после получения финансовой информации в автоматическом режиме. Если всё же использовать данный способ, то нужно заново структурировать зарубежных партнеров, если это уместно и имеется возможность осуществить.
Создание зарубежного холдинга по владению долями российских компаний для вывода дивидендов. Создается владение иностранной компании российскими долями или ценными бумагами для получения дивидендов от деятельности на территории РФ.
В этом случае, вся прибыль, полученная от дивидендом будет облагаться на территории РФ. Далее она аккумулируется за рубежом в странах, которые либо не облагают налогом доходы, полученные из иностранных источников, либо имеют соглашения об избежании двойного налогообложения с РФ и ставка налога на дивиденды у них ниже, чем в России. Метод абсолютно законный и рекомендован для создания финансовой основы для международного бизнеса.
Инвестиционная деятельность за рубежом также создает условия для накопления средств. Главное иметь четкое структурирование иностранных компаний, чтобы не попасть под валютное регулирование и нарушение налогового законодательства РФ.
Например, можно осуществить инвестиции в виде вклада в простое товарищество на территории Канады или Евросоюза в зависимости от последующей их деятельности.
Далее товарищества осуществляют собственную зарубежную деятельность или инвестируют в другие компании за рубежом. Прибыль до определенного уровня может не облагаться налогом у источника. Далее необходимо думать о создании холдинга с правами на владение интеллектуальной собственностью и необходимости проведения консалтинговых или маркетинговых услуг из стран с пониженным налогообложением. Все это работает в разумных пределах, конечно же. Агрессивная налоговая оптимизация будет вредна для долгосрочного развития вашего международного бизнес проекта. Данный способ инвестирования отлично подойдет для стартапов на начальном уровне развития проекта, т.к. привлекателен для зарубежных инвесторов своей прозрачностью и конкурентными возможностями.
Условно-работающие схемы в 2020 году
Есть ряд методов работы с зарубежными активами, которых по возможности лучше избегать, т.к. они либо уже давно используются, либо скомпроментированы новыми методами работы налоговых служб иностранных государств. К таковым относят:
— строительно-подрядные схемы крупных строительных компаний, использующих аффилированные иностранные компании в качестве генеральных подрядчиков для работы в России;
— предоплатно-судебная схема, согласно которой российское юридическое лицо, не получив товара или услуги по сделанной предоплате за рубеж, в судебном порядке требует взыскать долги с иностранной компании;
— выплаты за использование прав интеллектуальной собственности также часто использовались и уже стали маркером для дополнительных проверок как со стороны российских налоговых органов, так и других стран с повышенным налогообложением.
Все данные методы работы можно использовать, но с большой осторожностью и осмотрительностью. Очень важен профессиональный уровень менеджмента холдингов и иностранных компаний, осуществляющих подобные операции, т.к. в конечном счета именно люди становятся источником неблагоприятного развития ситуаций примерно в 50% случаев провала бизнес-проектов.
Хотелось бы также напомнить, что в ближайшее время совсем не будут работать любые бизнес-схемы, имитирующие экономическую деятельность. Маркером экономической имитации являются:
- усложненные денежно-финансовые расчеты,
- отсутствие экономического смысла с проводимых операциях (например, отсутствие прибыли у одной из сторон сделки),
- участие фирм-однодневок, которых уже не существует даже на этапе проведения проверки ФНС или банка.
Данные маркеры отслеживаются банками и налоговыми органами не только России, но и зарубежных государств и являются основание для подробного расследования и наказания компаний, которые применяли в своей деятельности те или иные элементы, указывающие на агрессивное уклонение от уплаты налогов.
Гораздо более спокойным и предпочтительным, в этом смысле, представляется работа с постоянными экономическими партнерами из стран со значительными налоговыми льготами, но которые никогда не считались оффшорными.
Например, компании, зарегистрированные в США, Канаде, Ирландии или Португалии могли бы стать наиболее перспективными для планирования своей международной деятельности. Здесь есть не только экономический смысл заниматься предпринимательством, но и есть все возможности для защиты своих активов от недоброжелателей: рейдеров, истцов и пр персон, занимающихся перехватом чужой собственности.
Мы писали подробно о некоторых видах бизнеса, который мог бы быть организован в подобных странах:
Однако, все возможности для международных бизнес-проектов будет трудно даже представить. Поэтому, если у вас есть стремление реализовывать свой предпринимательский талант, то лучше искать для этого наиболее подходящие возможности.
Мы предлагаем бесплатную консультацию по выбору страны для основания вашего зарубежного бизнеса, услуги по регистрации компании за рубежом и открытию иностранных счетов в банках и платежных системах.
На все наши консультации можно записаться, отправив короткий запрос с темой на email: info@offshore-pro.info или связавшись с нашими специалистами любым удобным вам способом, указанным на этой странице.
Обращайтесь. Мы обязательно найдем оптимальное решение для вашего бизнеса, которое позволит вам претворить ваши планы в жизнь.
Читайте другие интересные статьи портала InternationalWealth.info:
Covid-19 внес изменения в рабочие бизнес-процессы. Карантин и самоизоляция разделили людей на 2 категории: на тех, кто торопился вернуться в офис и тех, кому удобнее…
Несмотря на то, что, по мнению СМИ иностранные компании служат только для вывода капиталов за границу и уклонения от налогов, с точки зрения построения успешного…
В феврале этого года российского бизнесмена Олега Тинькова арестовали в Лондоне. Ему предъявляют обвинения в сокрытии миллиарда долларов от налогов. Обвинители собирали материалы по делу…
Организация Экономического сотрудничества и развития еще в начале текущего года подготовила финальный проект правок в Рекомендации, которые регламентируют трансфертное ценообразование при проведении финансовых сделок. Это…
Задержанный в Великобритании российский бизнесмен Олег Тиньков может быть отпущен на свободу. Причиной таких перемен является тяжелое заболевание миллиардера, которое может стать причиной отмены его…
Ведение бизнеса за границей дает огромное количество преимуществ с точки зрения защиты активов и максимальной налоговой эффективности. И, пожалуй, это единственная тема международной диверсификации, которая…
Представьте, вы собираетесь купить квартиру и ее выбор возможен только по фотографиям. Допустим, фото вам понравились, готовы ли вы будете приобрести недвижимость полагаясь только на…
Поскольку все в мире становится более цифровым, неудивительно, что и бизнес за границей также ищет способы для упрощения платежей. И чаще всего этого можно достичь,…
http://1prime.ru/energy/20201117/832356072.html
http://news.21.by/economics/2020/02/19/1983291.html
http://internationalwealth.info/offshore-business-abroad/how-to-legally-carry-out-a-business-investment-abroad/
